이 네 회사는 각각 광둥 () 성 투자컨설팅 유한회사, 광둥 () 종백투자컨설팅 유한회사, 광둥 () 백원투자컨설팅 유한회사, 광둥 () 김일투자컨설팅 유한회사 () 입니다.
이들 4 개 회사는 10 월 5 일 1998 부터 자금을 집중해 627 개의 개인주식계좌와 3 개의 법인주식계좌를 이용해 심김흥 (이후' 이안과학기술' 으로 바뀐다) 을 대량으로 매입한 것으로 조사됐다. 보유 창고 수는 1998 년 10 월 5 일 53 만 주, 유통주의 1.52% 에서 2000 년1까지 이와 함께 통제하는 다른 주식계좌를 통해 소유권을 이전하지 않는 자매도 이뤄져 증권거래가격과 거래량에 영향을 미치며 이안기술주가를 공동으로 조작한다. 2006 54 38+0627 이 4 개 회사가 통제하는 개인주식계좌와 3 개 법인주식계좌를 기준으로 4 억 4900 만 위안, 주식잔액 77 만 주를 달성했다.
이 네 회사의 행위는 증권법 제 71 조, 제 74 조의 규정을 위반하여 증권법 제 184 조, 제 190 조에 규정된 행위를 구성하였다. 증권법 제 184 조, 제 190 조의 규정에 따라 중국증권감독회는 이들 4 개 회사의 위법소득 4 억 4900 만원을 몰수하고 벌금 4 억 4900 만원을 부과하기로 했다. 4 개 회사에 처벌 결정을 받은 날로부터 3 개월 이내에 거래소의 감독하에 나머지 77 만 주를 매각하고, 위반으로 개설된 개인주식계좌를 상쇄해 수익을 몰수하도록 명령했다. 4 회사는 처벌 결정서를 받은 날로부터 15 일 이내에 벌금을 중국증권감독회 계좌 개설 은행에 송금하고 중국증권감독회 계좌 개설 은행이 직접 국고에 납부하고, 지불 증명서 사본을 중국증권감독회 감사국 집행감독청에 보내 조사를 준비해야 한다.
상술한 네 회사는 본 처벌 결정에 불복한 경우 처벌 결정을 받은 날로부터 60 일 이내에 중국증권감독회에 행정복의를 제출할 수 있습니다. 처벌 결정을 받은 날로부터 3 개월 이내에 관할 인민법원에 직접 행정소송을 제기할 수도 있다. 재의와 소송 기간 동안 상술한 결정은 집행을 멈추지 않는다.
이안기술안은 무엇을 설명합니까? 주식 시장에는 심각한 제도적 결함이 있다.
1998 부터 10, 5 까지 이안 테크놀로지 주가를 조종하는 네 농가는 집중자금, 자매 자매 등을 이용해 주가를 2 년여까지 영향을 미치고 통제하고, 몇 원짜리 주식을 최고가 126 위안까지 볶았다 이안과학기술안은 중국 주식시장에 심각한 제도적 결함이 있어 증권시장 감독이 시급히 보완되고 혁신해야 한다는 것을 다시 한 번 밝혔다.
계시 중 하나: 거래소와 무관한 실시간 시장 감시 시스템을 구축해야 한다.
상하이와 심천 거래소는 기술적으로 주가 변화를 실시간으로 모니터링 할 수 있었지만 이안과 같은 내부자 거래, 시장 조작 등의 불법 행위에 눈을 멀게하는 이유는 무엇입니까? 왜 카드를 멈추고 조사를 받거나 투자자에게 위험 힌트를 주지 않습니까? 투자자들을 만족시키는 답을 찾기가 어려울 수 있지만, 이러한 문제들은 적어도 거래소 산하의 규제 체계가 비효율적이고 불공평하다는 것을 보여준다.
증권 거래소의 체제를 개혁하고 증권감독회에 소속된 지위를 시장화 독립 운영으로 바꾸고, 거래소와 독립된 시장감시체계를 세우고, 증권감독회 또는 증권업 협회에 소속되어 변호사 회계사 분석가 컴퓨터 엔지니어 등으로 구성된 감시팀을 초빙하여 실시간 감시를 실시해 위험 예방과 경보 조치를 적시에 취하는 것이 급선무다.
계시 2: 증권경영기관과 거래인의 행동을 엄격히 단속하다.
각종 내막 거래와 시장 조작 행위는 모두 증권경영기관과 그 거래원의 긴밀한 협조와 불가분의 관계에 있다. 분업은 다르지만 사기로 장물을 나누어 주는 사람은 모두 * * * 아. 은행가가 개인 신분증을 이용해 계좌를 개설하고 창고를 열고 매매하고 불법 수입을 이체하는 것은 증권기관의 협력 없이는 불가능하다. 따라서 규제 당국은 증권경영기관과 그 거래원이 연대 책임을 지도록 입법적으로 강제하는 것 외에도 증권경영기관의 내부 통제 메커니즘을 강화하여 위반된 증권거래영업부에 대한 업무허가증을 취소해야 한다.
계몽 3: 상장 기업의 정보 공개에 대한 동적 감독을 실시하다.
기존 규제 메커니즘은 상장회사의 정보 공개에 대한 정적 감독, 즉 상장회사의 첫 번째 또는 첫 번째 공개에 대한 감사 확인에 만족하며, 상장사가 같은 사건에 대해 발표한 오도성, 사기성, 악의적으로 주가에 영향을 미치는 일관되지 않은 정보를 효과적으로 추적하고 무작위로 감독하지 않습니다. 이러한 악의적인 사기와 오도 행위는 최근 몇 년 동안 증권 시장에서 점점 더 심해지면서 이미 전형적인 비도덕적인 행위가 되었다. 이안기술은 농가의 투기에 맞춰 유포된 이른바' 청화대학과 협력',' 전동차 개발, 나노기술' 등 허위 정보를 이용해 많은 투자자들을 속였다. 투자자들은 이런 시장에서 유치한 사기 행위에 대해 혐오감을 느끼지만, 규제 당국은 여전히 무관심하여 거래소의 몇 마디로 비난한다.
시사 4: 상장회사 대주주, 관리층, 은행가 간의 관계에 대해' 햇빛 법칙' 을 실시해야 한다.
대부분의 내부자 거래 및 시장 조작은 상장 회사의 대주주 및 경영진과 관련이 있으며, 일부는 대주주 또는 경영진이 조작한 것입니다. 따라서 은행가와의 관계를 공개하고 필요한 제한을 할 필요가 있다. 예를 들어, 상장사 대주주에게 직접 또는 간접적으로 주식시장에 진입하는 자금액, 계좌 개설 기관, 주식 보유 상황을 적시에 공개하도록 요구하고, 컨설팅 등 중개사를 통해 상장회사 주식을 매매하는 수량을 제한하고, 거래구간을 제한해야 한다. 상장회사 회장, 이사 및 기타 고위 경영진의 친족, 부하 또는 실제 통제인이 개인이나 회사 명의로 2 급 시장에서 일정량의 상장회사 주식을 직접 또는 간접적으로 매매하는 경우 회장 등은 공개 공개 의무가 있다.
계시 5: 시장을 불법적으로 조작하는 농가에게 치명적인 타격을 주다.
우리는 이런 * * * 인식을 형성해야 한다: 중국 주식시장은 6000 만 주주가 지지하는 시장이지, 소수의 농가와 대기업이 지지하는 시장이 아니다. 일반 투자자가 은행가를 살찌우는 것이지 은행가가 투자자를 부양하는 것이 아니다. 따라서 증권시장을 규범화하고 흑장을 엄하게 단속하면 단기적으로는 주가에 영향을 미칠 수 있지만, 중장기적으로 보면 더 많은 무고한 투자자를 사기로 인한 손실로부터 보호하고 객관적으로 주가를 합리적인 가격으로 회복시켜 농가가 만든 거품을 짜낼 수 있다. 이런 타격으로 일반 투자자들은 손해를 볼 수 있지만, 농가의 손실은 더 클 것이다. 그들의 융자 비용이 더 높고, 자금 사슬이 더 취약하며, 누적된 금융 위험이 더 크기 때문이다. 한편, 합격기관 투자자 육성, 공모기금 표준화, 사모기금 개시, 합격증권상담기관 개설을 통해 위탁재테크, 대고객 매매주식 등을 통해 엄격한 규제를 받는' 좋은 마을' 이 거래시장의 주력군이 됐다.
계시 6: 이익 보상 메커니즘을 투자자 보호의 우선 순위로 삼다.
기존 규제 메커니즘에 의한 투자자 보호는 대부분 정책 선언 수준에 머물러 있으며, 주로 투자자에게 관련 정보를 제공하는 데 만족하여 투자자에 대한 보다 추상적인 체계화 및 비체계적 위험 교육 및 힌트를 제공합니다. 이러한 규제 조치는 필요하지만 충분하지 않습니다. 규제 효율성을 판단하는 중요한 기준 중 하나는 투자자들이 내막 거래, 시장 조작, 정보 오도 등 사기 행위로 피해를 입었을 때 법적으로, 사실상 보상을 받을 수 있다는 것이다. 감독관은 사건 처리를 통해 투자자의 이익을 만족시키거나 지지해야 한다. 증권법의 입법 목적이든 증권감독회의 규제 목적이든 투자자의 이익을 보호하기 위해서이다. 감독관이 위법자에 대한 행정처벌에만 만족하고 범죄자가 투자자로부터 사취한 돈을 국고에 넘겨주면, 감독관이 투자자를 보호하는 법적 의무를 다하지 못한 것이 분명하다. 또한, 투자자가 법에 따라 민사청구권을 주장할 때, 규제 기관은 민사소송법 규정에 의거해 투자자의 주장을 뚜렷하게 지지하며, 투자자의 이익을 보호하는 정책 선언은 구체적 행동으로 전환될 수 있어 투자자의 신뢰를 얻을 수 있다. 규제 기관은 본질적으로 큰 기관, 상장 회사, 중개 기관의 이익이 아니라 투자자의 이익을 대표한다는 점에 유의해야 한다.
계시 7:' 공권력' 을 행사하는 규제 기관과 그 책임자는 주식시장에 주관적이고 편향적인 발언을 해서는 안 된다.
이안과학기술주가가 100 위안을 돌파했을 때, 관련 기관장은 기술주를 지지한다는 이유로 이 중국 100 원주를 크게 칭찬하며 객관적으로 농가의 조작을' 협력' 해 정책 차원에서 투자자를 오도했다. 규제 기관이 주식시장에 관심을 갖는 것이 가능하다는 사실이 여러 차례 입증되었지만, 주식시장을 유도해서는 안 된다. 그렇지 않으면 투자자의 손실을 초래하면 규제 기관이 책임을 질 수 없다.
Sfc, "억 보안 기술" 내부자 공개
중국증권감독회는 오늘 반칙합경영인 광둥성투자상담유한공사, 광동종백투자상담유한공사, 광동백원투자상담유한공사, 광동김일투자상담유한공사에 중벌을 가하기로 했다. 벌금은 거의 9 억원에 달한다. 이와 함께 중국증권감독회도' 이안기술' 주식조작사건의 전말을 상세히 공개했다. 이는 중국 증권시장의 첫 주가가 100 위안을 넘는' 이안기술' 주식이 신화 무너지고 있음을 의미한다.
이안기술' 주식은 한때 1998 의 8 월 5.6 원에서 지난해 2 월 126.3 1 위안으로 21..
이안기술', 본명 선전시 진싱 실업주식유한공사로 지난 5 월 7 일 선전증권거래소에 상장거래, 1992. 1999 년 3 월 광둥 민영기업 이안그룹이 심증무역지주회사가 보유한 심김흥이 지분 4 분의 1 이상을 인수하여 심김흥 제 1 대주주가 됐다. 같은 해 8 월 심김흥은 광둥 이안기술주식유한회사로 이름을 바꾸겠다고 발표했고, 심김흥주식은 정식으로 이안기술로 이름을 바꿨다. 10 월 25 일 1999, 10 에서 2000 년 2 월 7 일까지 70 거래일 만에 이안기술 주가가 26 위안에서 끊임없이 올랐다. 2000 년 2 월 5 일까지' 이안과학기술' 주가가 100 원을 돌파하여 상하이와 심천 양시의 첫 분할이 되었다.
증권감독회가 공개한 내막을 보면' 이안기술' 주식의 급등은 순전히 농가 조작이다. 1998 년 6 월 5 일 1998 부터 광둥 () 네 회사는 627 개의 개인주식계좌와 3 개의 법인주식계좌를 사용하여 심김흥 () 을 대량으로 매입했다. 보유량은 1998 년 10 월 5 일 65438+53 만주에서 유통주의 1.52% 로 지난해 65438+/로 증가했다. 동시에 자신이 통제하는 다른 주식 계좌를 통해 자신을 거래 대상으로 소유권을 이전하지 않는 자매를 진행한다.
이러한 행위들은' 이안과학 기술' 주가가 급등하는 것과 일치한다. 이 네 회사는 자신이 통제하는 주식계좌를 통해 거의 비용 없는 거래를 하고, 증권의 거래가격과 거래량에 영향을 주며,' 이안기술' 의 주가를 공동으로 조작하여 폭리를 취하고 있다. 올해 2 월 5 일까지 이들 4 개 회사는 주식계좌 통제를 통해 이익 4 억 4900 만 원, 주식잔액 77 만 주를 달성했다.
이안기술' 의 주식재해는 올해 65438+ 10 월 중순부터 시작됐다. 이안기술' 주식의 각종 이상 행위를 감안하여 중국증권감독회는 지난 6 월 5438+ 10 월 10/0 에서' 이안기술' 주식의 조작 혐의에 대한 조사를 진행하고 있으며 이안기술 주식을 보유하는 주력계정에 초점을 맞추고 있다고 발표했다. 이 소식의 영향으로 이안 테크놀로지 주식은 이날 42.66 위안으로 주가를 올리고 하루 종일 하락판에 봉착해 거래가 극도로 위축되었다. 이안 테크놀로지 주식은 이후 잇따라 하락했다.
중화인민공화국 증권법 제 71 조는 "누구도 다음 수단을 통해 부당한 이익을 얻거나 위험을 전가하는 것을 금지한다" 고 규정하고 있다. (1) 자금 우세, 지분 우세 또는 정보 우세를 이용하여 연합이나 연속 매매를 통해 증권 거래가격을 조작하는 것을 금지한다. (2) 다른 사람과 결탁하여 미리 약속한 시간, 가격, 방식으로 증권을 거래하거나 서로 보유하지 않은 증권을 매매하여 증권 거래의 가격이나 거래량에 영향을 미친다. (3) 소유권을 이전하지 않고 스스로 매매하여 증권 거래가격이나 거래량에 영향을 미친다. (4) 다른 수단으로 증권 거래 가격을 조작한다. 클릭합니다 을 눌러 섹션을 인쇄할 수도 있습니다 제 74 조는 "증권거래에서는 법인이 개인 명의로 계좌를 개설하고 증권을 매매하는 것을 금지한다" 고 규정하고 있다. 。
증권감독회가 오늘 발표한 사실로 볼 때, 이 네 회사는 의심할 여지 없이 모두 위법 운영에 종사했다. 이안과학기술' 을 투기한 4 개 회사는 공공연히' 회사법' 과' 증권법' 을 위반하며 주가를 거리낌 없이 조작하여 폭리를 취하고 있다.
주가를 조작하는 것은 증권시장 사기에 속한다. 중국증권감독회가' 이안과학기술' 주식사건을 조사하여 법에 따라 기관의 악의적으로 시장행위를 조작하는 것은 증권시장을 규범화하는 강력한 조치이다. PT 수선화 퇴시, 주식 발행 비준제 등 일련의 조치가 시행됨에 따라 중국증권감독회가 시장을 규범화하고 투자자의 이익을 보호하는 것을 업무 중점으로 삼고 있음을 보여준다. 동시에, 이것은 현재 우리나라 증권 시장이 새로운 역사적 단계에 진입했다는 것을 보여준다. 증권 범죄에 대한 타격을 강화하고, 투자자의 이익을 보호하고, 중국 증권 시장의 규범 발전을 촉진하는 것은 중국 증권 시장의 주제가 될 것이다.