회사가 성장기 또는 중후기에 이르면 인센티브의 양과 행권 비용을 과학적으로 계산해야 한다. 일반적인 방법은 순위 시스템을 기준으로 가중치를 계산하는 것입니다. 계급등록에 따르면 직위의 중요성과 근로연령의 길이를 고려해 결국 장려수를 준다. 물론, 이것은 단지 근거일 뿐, 더 많은 사실은 회사가 상장 계획을 가지고 있는지의 여부에 달려 있다.
지분 인센티브 프로그램의 설계는 전체 지분 인센티브 계획의 핵심이며, 일반적으로 전문적인 지분 인센티브 프로그램 설계 회사가 배정한다. 프로그램 설계 과정에서 사람들은 일반적으로 언제 시작하는지, 옵션 풀이 얼마나 큰지, 어떤 직원에게 주는지에 대해 우려하고 있다. 여기서, 나는 수백 명의 창시자와 교류한 나의 개인적인 경험에 대해 말하겠다.
주식 인센티브 계획은 언제 출시됩니까? 부유한 ESOP 전문가들은 빨리 출시할수록 좋다고 생각합니다. 왜냐하면 빨리 인센티브를 발휘할 수 있을수록, 초기에 인재를 끌어들여 업무 발전과 성숙을 촉진할 수 있기 때문입니다. (데이비드 아셀, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 성공명언) 기업은 A 라운드부터 지분 인센티브를 고려해야 하는데, 당연히 발행 시 비율에 주의해야 한다.
일반적으로 한 기업은 8%- 15% 의 옵션 풀을 지분 인센티브에 사용할 수 있으며, 물론 회사의 업무 형식에 따라 변동될 수도 있다. 그러나 전반적으로 옵션 풀이 그렇게 크고 스톡옵션이 소중하고 한계가 있어 재생하기 어렵다. 창업자는 이런 자원을 어떤 직원에게 줄 것인지 미리 알아야 한다.
분배 대상에 관해서는 R&D 제품 위주의 모든 지식기업이 주식을 보유해야 한다는 것은 이해할 만하다. 그러나 판매형 회사라면 판매 분할과 보상 체계가 성숙해 지분이 반드시 직원의 필요일 필요는 없으며 회사의 실제 상황에 맞게 맞춤형으로 구성해야 합니다.
회사의 지분 인센티브 방안을 어떻게 설계합니까? 설계 요소, 다음을 참조할 수 있습니다.
1. 인센티브 대상: 기존 기업 관리자 (예: CEO) 의 지분 인센티브, 일반 직원의 주식 보유 계획, 주식으로 지급되는 이사 급여, 주식으로 지급되는 기층 관리자 급여 등이 있습니다.
2. 주식구매규정: 관리자가 주식을 구매하는 관련 규정으로, 구매가격, 기한, 수량 및 주식구매 포기 여부를 포함한다. 상장회사의 주식 매수 가격은 일반적으로 계약서에 서명할 때의 주식시장 가격을 참고하고, 다른 회사의 주식 매수 가격은 당시의 지분 가치를 참고하여 확정한다.
3. 주식 매각 규정: 관리자에게 주식을 매각하는 관련 규정 (분양가, 수량, 기한의 규정 포함). 판매가격은 지분이 매각일의 시가에 따라 결정되는데, 여기서 상장회사는 주식의 시장가격을 참조하며, 다른 회사는 일반적으로 미리 결정된 방법에 따라 판매가격을 계산한다. 관리자가 주주의 장기적인 이익에 더 많은 관심을 가질 수 있도록 일반적으로 관리자는 일정 기간 후에 자신의 주식을 매각할 수 있으며 매각되는 주식의 수는 제한되어 있다고 규정하고 있다.
4. 권리 의무: 지분 인센티브에서 관리자가 배당금 수익권, 주식 투표권 등의 권리 의무를 누리고 있는지 여부 및 지분 평가 절하 위험을 어떻게 감당할 수 있는지를 규정해야 한다.
5. 지분 관리: 관리 방법, 지분 인수원, 지분 인센티브가 총 소득에 차지하는 비율을 포함합니다. 지분 인수의 원천은 지배인 구매, 보수 인수, 기술 입주, 경영진지분, 일자리 보유 등이다. 지분 인센티브는 지배인의 총소득에서 비중이 다르고, 그 인센티브 효과도 다르다.
6. 운영 방법: 지분 실제 양도 관계, 주식 출처 등이 있는지 여부 포함. 경우에 따라 법적 장애나 기타 운영상의 원인을 피하기 위해 지분 인센티브에서 실제로 지분의 실제 양도 관계가 발생하지 않는 경우도 있습니다. 지분원 방면에는 주식 환매, 신주 발행, 주식 재고 등이 있다.
호토원전 (베이징) 관리컨설팅유한공사는 의료업계에 전방위적인 관리컨설팅과 교육서비스를 제공하는 국내 최초의 공급업체로서 세계 최고의 CTC (컨설팅, 교육, 코치) 기술과 모델을 활용해 자체 개발한 CMS (하토원전 인센티브 시스템) 를 통해 인센티브를 구축하고 보완하며 조직의 인적자원 가치를 전면적으로 높이고 팀 성과를 지속적으로 향상시키고 최적화한다.
지분 인센티브 방안을 어떻게 설계합니까? 당신의 질문에 근거하여, 경방 컨설팅은 다음과 같은 답변을 드립니다.
지분 인센티브 방안의 설계는 일반적으로 설중행 박사가 제시한 5 단계 일관지분 인센티브법, 즉,
고정주식
1, 옵션 모드
스톡옵션 모델은 세계에서 가장 클래식하고 가장 널리 사용되는 지분 인센티브 모델이다. 그 내용의 요점은 주주총회의 비준을 거쳐, 회사가 발행되고 상장되지 않은 보통주에 대한 스톡옵션을' 패키지' 보상의 일부로, 예정된 옵션가격으로 회사의 고위 경영진과 기술 백본에게 조건부로 수여하거나 장려한다는 것이다. 스톡옵션 보유자는 정해진 기한 내에 행권, 현금 등을 선택할 수 있다.
스톡 옵션 모델의 설계 및 구현은 회사가 공개 상장 회사여야 하며, 스톡옵션을 구현하는 데 사용할 수 있는 합리적이고 합법적인 주식원이 있어야 하며, 주가가 기본적으로 주식의 본질적 가치를 반영할 수 있는 자본 시장 전달체가 있어야 하며, 운영이 비교적 규범적이고 질서가 양호하다.
홍콩에 성공적으로 상장된 레노버 그룹과 설립자 기술은 모두 스톡옵션 인센티브 모델을 실시했다.
2. 제한적 주식 모델
제한적 주식은 상장회사가 예정된 조건에 따라 인센티브를 부여하는 일정 수의 우리 회사 주식을 가리킨다. 인센티브 대상은 근무 연한 또는 성과 목표가 지분 인센티브 계획에 규정된 조건을 충족하는 경우에만 제한 주식을 매각하고 혜택을 받을 수 있습니다.
3. 주식 부가가치권 모델.
4. 가상 주식 모델
정인
개인 식별의 세 가지 원칙:
1. 잠재적 인적 자원이 개발되지 않았습니다.
2. 작업 중 정보가 숨겨지는 정도
구체적인 인적 자본 축적이 있습니까?
고위 경영진은 관리자, 부사장님, 재무책임자 (또는 위에서 언급한 책임을 수행하는 기타 인력), 이사회 비서 및 정관에 규정된 기타 인력을 포함하여 회사의 의사 결정 및 운영을 담당하는 사람입니다.
고전과 영역의 3 단계 이론:
1, 핵심: 중류층 기둥 (기업의 운명과 발전, 희생정신)
2. 백본: 홍화 (기회주의자, 그들은 지분 인센티브의 중점이다)
운영층: 녹색 잎 (일은 직업이다)
서로 다른 계층의 사람들은 차별적으로 대해야 하는데, 왕왕 골간층이 우리의 지분 인센티브 계획의 중점 대상이다.
시기
지분 인센티브 프로그램은 주주총회가 통과한 날부터 유효하며 일반적으로 10 년을 초과하지 않습니다. 지분 인센티브 프로그램이 만료된 후 상장회사는 본 계획에 따라 어떠한 지분도 수여할 수 없다.
1. 지분 인센티브 제도 유효 기간 동안 부여된 각 스톡옵션에 대해 행권 제한 기간 및 행권 유효 기간을 설정하고 설정된 일정에 따라 일괄 행권을 설정합니다.
2. 지분 인센티브 제도 유효 기간 동안 매 기간마다 수여되는 제한 주식의 판매 금지 기간은 2 년 미만이다. 잠금 기간이 만료되면 지분 인센티브 계획 및 성과 목표 달성에 따라 인센티브 대상이 잠금 해제 (양도 또는 매각) 할 수 있는 주식 수를 결정합니다. 잠금 해제 기간은 3 년 이상이어야 하며, 잠금 해제 기간은 원칙적으로 통일된 잠금 해제 방식을 채택한다.
값을 매기다
시장 가격의 공평한 원칙에 따라 지분의 수여가격 (행권가격) 을 확정하다.
상장 회사 지분의 수여 가격은 다음 두 가지 중 높은 가격보다 낮아서는 안 된다.
1. 주식 인센티브 계획 초안 요약 발표 회사 목표 주식 이전 거래일 종가
2. 지분 인센티브 계획 초안 발표 전 30 거래일 회사의 주식 평균 종가.
수량화
고정 총량 및 고정 수량
일정한 수량을 설정하다
1.' 시범방법' 제 15 조: 상장회사는 모든 유효 지분 인센티브 프로그램을 통해 인센티브 대상의 지분을 수여하며, 주주 총회 특별 결의에 의해 비준된 경우를 제외하고 회사 총 지분의 1% 를 초과할 수 없습니다.
2.' 시범방법' 은 지분 인센티브 프로그램 유효 기간 동안 고위 경영진의 개인 지분 인센티브의 예상 수익 수준을 총 보상 수준의 30% 이내로 통제해야 한다 (예상 옵션 또는 지분 이익 포함). 고위 경영진의 총 보수 수준은 국유자산감독관리기관이나 부서의 원칙에 따라 상장회사 성과심사와 임금관리방법을 참고하여 결정해야 한다.
고정 총액
1, 국제적으로 통용되는 옵션 가격 모델 또는 주식의 공정시장 가격을 참고하여 과학적으로 스톡옵션 예측을 합리적으로 계산하다.
기간 가치 또는 제한적 주식의 예상 수익률입니다.
2. 상기 방법으로 예측한 지분 인센티브 수익 및 지분 수여 가격 (행권가격) 에 따라 고위 경영진의 지분 수여 수를 결정합니다.
3. 각 인센티브 대상의 총 보상 수준과 총 보상 수준에 대한 예상 지분 인센티브 소득의 비율은 상장회사의 업무 분석, 직무 평가 및 직무 책임에 따라 결정되어야 합니다.
이상은 경방 컨설팅이 당신의 질문에 근거한 대답입니다. 도움이 되었으면 합니다. (데이비드 아셀, Northern Exposure (미국 TV 드라마), 믿음명언) 17 본국에 문의한 후 한 가지 일에 집중했다: 주식개혁.